9月21日财经早餐：美联储鲍威尔国会听证会来袭，新西兰联储或加码宽松

本周(9月21日-27日当周)美联储多位官员的将发表讲话，重点留意美联储主席鲍威尔在国会的听证会，同时美国财政努钦也会在听证会上作证。央行方面，新西兰联储和瑞士央行将公布9月利率决议，新西兰联储可能进一步放松货币政策，瑞士央行方面关注是否有意强调瑞郎汇率问题。此外全球疫情、英国脱欧及美国财政刺激方面的消息也许持续留意。根据美联储的每周行程表，美联储主席鲍威尔本周周将在国会就《CARES法案》和美联储对冠状病毒大流行做出的回应措施进行三次作证。鲍威尔和美国财政部长姆努钦将于北京时间周二(9月22日)22:30出席众议院金融服务委员会的听证会。 鲍威尔还将于北京时间周三(9月23日)22:00向众议院冠状病毒危机特别委员会作证。鲍威尔和姆努钦定于北京时间周四(9月24日)22:00在参议院银行业委员会作证。自8月初谈判破裂以来，美国两党陷入僵局，在11月大选之前达成新一轮财政刺激方案的可能性正在迅速下降。9月14日，美国众议院终于结束夏季休会，美国大选之前的最后一次立法会议也将随之而来。这是两党达成方案的最后机会，但评论认为，众议院复会并不能为谈判讨论注入新的动力。周一(9月21日)亚洲时段注意各品种的开盘情况，欧美时段投资者需要关注的数据较少，要稍加留意美国的芝加哥联储全国活动指数和加拿大的全国经济信心指数即可。

本周市场热点

① 周一(9月21日)美联储就社区再投资法案举行公开会议。② 周二(9月22日)美国营建许可、成屋销售、美国API原油库存、鲍威尔和努钦的听证会，英国央行行长贝利在英国商会的网络会议上发表讲话。③ 周三(9月23日)新西兰联储决议，欧元区一系列制造业PMI，美国制造业PMI，EIA原油库存报告、鲍威尔证词，日本央行行长黑田东彦对大版商界领袖发表线上讲话。④ 周四(9月24日)瑞士央行决议，美国当周初请数据，美国财政努钦和美联储鲍威尔证词，美联储罗森格伦、夸尔斯、戴利讲话。⑤ 周五(9月25日)美国耐用品订单，当周领先指标，美联储布拉德、埃文斯和威廉姆斯讲话。

本周假期提醒

周一日本因敬老日休市一天，周二日本因秋分节休市一天。

周一开盘行情

上周回顾

【西班牙单日确诊超1.4万例，超过法国成欧洲第一】在秋天到来之际，西班牙迎来了第二波疫情，马德里再次成为了焦点：当地约86万人将面临更严格的防疫措施。据约翰斯·霍普金斯大学数据显示，截至目前，西班牙日新增高达14389例，累计确诊640040例，增速仅次于印度、美国和巴西（每日经济新闻）【英国新增3899例新冠肺炎确诊病例，累计确诊39.4万例】根据英国卫生与社会保障部在政府网站上公布的消息，截至当地时间9月19日9时，英国新冠肺炎确诊病例达394257例，单日新增3899例；死亡病例41777例，单日新增18例【菅义伟已与特朗普举行电话会谈】据日本共同社最新消息，当地时间20日晚，日本首相菅义伟与美国总统特朗普举行了首次电话会谈。报道称，菅义伟向特朗普表明了以日美同盟为外交政策基石的方针，还与特朗普分享了对东亚地区形势的认识。据报道，在与特朗普通电话之前，菅义伟还和澳大利亚总理莫里森举行了电话会谈。日本广播协会称，此次会谈代表了菅义伟以首相身份正式开启了外交活动。（环球网）【美国民主党和共和党就临时支出法案达成协议，以避免美国政府在新财年停摆】【贝克休斯油服数据显示，本周美国活跃钻机数为8月中以来最低水平】美国至9月18日当周总钻井总数255口，其中石油钻井总数减少1口至179口，天然气钻井总数增加2口至73口。【欧佩克+JMMC声明：包括墨西哥在内，欧佩克+8月减产执行率为102%。重申严格遵守减产协议并尽快补偿减产差额的重要性。JMMC支持并向欧佩克+部长级会议提出建议，要求减产不达标的成员国将补偿减产期限延长至12月底，并承诺完全弥补超额生产的部分】【沙特能源大臣阿卜杜勒-阿齐兹警告原油投机者不要跟欧佩克+对着干】【英国认为脱欧谈判取得进展，冯德莱恩表示可能达成协议】英国政府表示，本周进行的一轮非正式欧盟贸易谈判“是有益的”，欧盟委员会主席冯德莱恩则告诉英国《金融时报》称，她“确信”有可能达成协议。【美联储FOMC声明：维持利率直至通胀升至2%及就业最大化，点阵图预期维持利率在当前水平直至2023年年底；有两位官员对政策决定投反对票。将2020年经济增速从-6.5%上调至-3.7%，PCE通胀与核心PCE通胀预期均未超过2%】【美联储主席鲍威尔：美国经济的复苏速度比预想的更快，但并不确定这样的状况是否会持续下去，美国劳动力市场显然远未实现充分就业，可能需要联邦政府实施更多的财政支持。鲍威尔称，通胀“适度”并不意味着远超2%，只希望平均通胀达到2%。美联储准备在时机合适时调整资产购买，还远未弹尽粮绝，可以做的还很多】【美国众议院议长佩洛西表示国会应跳过休会以通过刺激方案】美国众议院议长佩洛西表示，国会应该延长会期，直到与白宫就另一项冠状病毒刺激法案达成协议为止。由于美国民主和共和两党之间的争执，达成协议的可能性显得越来越遥远。美国总统特朗普的女婿兼高级顾问库什纳周二表示，任何新的刺激计划都可能要等到11月3日大选投票之后。【美国能源信息署（EIA）：到10月份，美国页岩油产区产量料下降约6.8万桶/日至764万桶/日】

全球主要市场行情一览

美国股市收于六周低点，科技股领跌。投资者试图从新的催化剂中寻找全球市场交易方向。标普500指数连续第三天下跌，上周五为“四巫聚首”日，股指盘中在前收盘位上下震荡。在指数跌破50日移动均线后，跌势出现加速，纳斯达克100指数也收于该技术线之下。New York Life Investments的经济学家兼多资产投资组合策略师Lauren Goodwin表示，投资者处于矛盾中，一方面是极高的不确定性，一方面又害怕踏空行情，担心市场继续走高。

贵金属与原油

金价上周五延续震荡，现货黄金小幅上涨，收于1949.60美元/盎司；美元指数回升令金价承压；此外美国民主党和共和党就临时支出法案达成协议，以避免美国政府在新财年停摆，也削弱了黄金避险需求。ActivTrades分析师Carlo Alberto De Casa称：“黄金正在等待新的驱动因素，目前的市场环境和美联储的政策立场似乎已在金价中得到了充分体现。”瑞银(UBS)表示对黄金继续看好，在全球各种不确定性的情况下，黄金还能进一步走高。瑞银将明年金价预期自1850上调至2100美元/盎司。全球利率低迷甚至跌至负值，外加疫情后经济面临的不确定性，以及即将到来的美国大选等，都是推动金价上涨的原因。沙特阿拉伯对OPEC+联盟中的作弊者以及卖空者的警告帮助油价创出6月份以来最大单周涨幅，纽约10月原油期货上周大涨9.6％，布伦特11月原油期货上周涨近8％，均创6月以来最大单周涨幅。    上周四OPEC中最具有影响力的国家沙特阿拉伯展示了捍卫石油市场的决心。沙特暗示他们已准备好进行新的减产，并猛烈抨击了在遵守产量限额方面作弊的OPEC+成员国。上周五油价一度短暂下跌了1.6％，因为利比亚军事指挥官Khalifa Haftar表示，他将允许恢复原油生产和出口。但是，这份与该国副总理达成协议排除了利比亚国家石油公司，因此是否会真正重启出口尚不清楚。Strategic Energy & Economic Research的总裁Michael Lynch称，押注利比亚石油供应恢复似乎是一个冒险的选择，因此交易员可能不愿在周末前对此大量下注。他还表示，沙特周四的明确表态使市场参与者充满信心，相信可以“依靠OPEC将产量阀门关闭更长一段时间”。高盛预计，到第四季，油市短缺将达到300万桶/日，并重申其价格预测，即布伦特原油均价到年底达到每桶49美元，到2021年第三季度到每桶65美元。瑞银也指出了供应不足的可能性，预计布伦特原油均价将在第四季升至每桶45美元，到2021年年中升至每桶55美元。    一个热带低压在墨西哥湾西部形成，未来几天可能升级成为飓风，料威胁到更多的美国石油设施。    

外汇

美元上周五小幅走高，因为投资者对高风险资产的需求暂停导致美国股市下跌；日元连续第五天上涨，创下自6月以来的最大单周涨幅，因面对欧洲的新冠疫情再度加重担忧和美国财政刺激谈判缺乏进展，投资者寻求安全资产。数据表明加拿大零售增长放缓之后，加元下跌。在G-10货币中，纽元和日元涨幅居前，英镑表现较弱。美元指数涨0.10%至93.00；一周累计下跌0.26%，美元几乎没有受到数据的影响，数据显示9月初美国消费者信心指数上升超过预期，创六个月新高。欧元兑美元跌0.07%至1.1840，Jefferies策略师Brad Bechtel表示，1.2000仍是上方的关键阻力位，1.1700是下方关键支撑；但欧元兑日元在五个交易日中第四个交易日下跌，尾盘报123.83。OANDA驻纽约高级市场分析师Edward Moya表示，由于对抗击冠状病毒的担忧日益加剧，出现了“一波避险情绪”，欧洲现在似乎正在输掉这场战斗。就经济重启而言，有很多悲观的消息，这可能会拖累风险偏好。”美元兑日元盘中稍早跌至104.27，为7月31日以来最低水准，尾盘报104.57，日内下跌0.16%。东京市场下周一和周二将休市，因此投资者为流动性减少而调整仓位，可能扶助了日元。交易员表示，在7月31日低点104.19上方有获利回吐兴趣。BK Asset Management外汇策略董事总经理Boris Schlossberg表示，除政治因素外，日本控制收益率曲线的政策也是一个因素，因其推高了实际利率。尽管日本央行推出量化宽松政策，但日本市场状况比表面看起来要紧张得多，这导致出现明显且大幅地向日元倾斜。”尽管英国强劲的消费者支出扶助英镑，但英镑兑美元尾盘下跌0.43%，报1.2917，因英国讨论了负利率问题，并暗示正在考虑第二次全国封锁，此前新冠病毒日确诊病例几乎翻倍，入院人数增加，伦敦和英格兰北部感染病例飙升；交易员称，大约1.2950一线有期权相关的英镑买盘，大规模的买盘兴趣在略低于1.2900的水平。纽元兑美元上涨0.06％至0.6759；一度上涨至0.6798，为2019年4月以来最高；一位亚洲交易员表示，在财政部长Grant Robertson称经济正在从衰退中强劲反弹之后，杠杆账户建立多头仓位。新西兰联储下周将举行会议。

国际财经资讯

【全球单日新增新冠确诊病例27.88万例，美国新增4.1万例】美国霍普金斯大学的疫情统计数据显示，9月19日全天，全球新增新冠肺炎确诊病例27.88万例，其中，美国新增新冠肺炎确诊病例4.1万例。美国约翰·霍普金斯大学发布的实时统计数据显示，截至北京时间9月20日15:44，全球累计确诊3078万例，累计死亡95.7例，累计确诊国家和地区数188个。【最近一周投机客美元净空仓规模降至309亿美元】据美国商品期货交易委员会(CFTC)周五公布的数据，最近一周投机客持有的美元净空仓规模减少。截至9月15日当周，美元净空仓降至309亿美元，之前一周净空仓规模为326.7亿美元。【国盛证券：美股科技长牛离不开美联储持续不断的货币宽松的支持】国盛证券今日发布观点称，金融危机以来美股历史最长牛、科技成长牛离不开美联储持续不断的货币宽松的支持。长期维持零利率乃至负利率的实质，就是“金融让利”补贴实体经济。这导致金融行业即使在脱离金融危机影响之后，仍长期表现不振。与此同时，货币宽松带来的企业供给端的率先改善，带来的产品价格的回落，也导致了能源、原材料等传统行业的长期低迷。而与此同时，科技成长板块则借助宽松的金融环境加速扩张，进一步加剧了美股结构上科技成长板块相对传统价值板块的分化。【安倍自曝参拜靖国神社：向英灵报告自己退任首相的事】日本已卸任首相安倍晋三在社交媒体上称，19日当天自己前往“靖国神社”参拜，向“英灵报告了自己16日退任首相的事”；8月28日，时任日本首相安倍晋三宣布因健康原因辞职。本月16日，日本召集临时国会举行首相指名选举，日本执政党自民党新总裁菅义伟顺利当选日本首相，并立即组建内阁。16日当天上午，安倍内阁在临时内阁会议上总辞职，这标志着创下日本史上在职时间最长纪录的安倍内阁谢幕。2019年10月17日，时任外交部发言人耿爽曾对部分日本内阁阁僚参拜靖国神社一事作出回应称，靖国神社是日本军国主义发动对外侵略战争的精神工具和象征，供奉有14个对那场侵略战争负有严重罪责的甲级战犯。日方一些政要的做法再次反映了日方对待侵略历史的错误态度。我们敦促日方切实信守正视反省侵略历史的表态和承诺，以实际行动取信于亚洲邻国和国际社会。【美媒：特朗普将很快提名候选人，填补金斯伯格席位】据美国广播公司报道，多位与美国总统特朗普关系密切且了解情况的消息人士对美国广播公司表示，预计特朗普将在未来几天提出一名候选人，填补美国联邦最高法院大法官金斯伯格的席位。 当地时间18日最高法院大法官金斯伯格在华盛顿的家中过世，享年87岁。 消息人士称潜在候选人名单很短，包括至少一名女性。有两名消息人士称，美国巡回法院法官埃米·科尼·巴雷特被视为最有力竞争者。 消息人士补充说，金斯伯格去世消息一经宣布，参议院少数党领袖米奇·麦康奈尔就已经与共和党党团成员取得联系。（中国日报网）【加拿大外长：加拿大放弃与中国的自由贸易谈判】当地时间18日，加拿大外交部长商鹏飞在接受《环球邮报》采访时表示，加拿大和中国之间的贸易协定谈判“不再值得继续推进”，加方放弃从四年前加拿大总理访华后开始的与中方的自由贸易谈判。 (环球时报)

国内财经资讯

【国金证券：控股股东长沙涌金与国联证券签署了《国联证券股份有限公司与长沙涌金（集团）有限公司关于国金证券股份有限公司之股份转让意向性协议》，同时，国金证券与国联证券正在筹划由国联证券向国金证券全体股东发行A股股票的方式换股吸收合并国金证券，因本次转让与本次合并尚处于筹划阶段，存在不确定性，经公司向上海证券交易所申请，公司股票自2020年9月21日起停牌，预计停牌时间不超过10个交易日。】【商务部条约法律司负责人就《不可靠实体清单规定》答记者问：中国政府坚定维护多边主义的立场不会变。中国政府坚持深化改革、扩大开放的立场不会变。中国政府坚决保护各类市场主体合法权益的立场不会变。】【历史上首次！年内基金发行份额突破2万亿份】Wind数据显示，截至9月18日，今年以来新成立基金数量达到1044只，超过2019年的1042只，创下历史新高。1044只新基金发行份额达21742.13亿份，历史上首次突破2万亿份，并不断刷新着历史新高。年内新成立股票型基金179只，发行份额达2842.51亿份；混合型基金455只，发行份额11007.69亿份；债券型基金377只，发行份额7683.43亿份。此外，还有21只另类投资基金和12只QDII基金，发行份额分别为153.57亿份和54.94亿份。不过，9月以来，随着A股市场震荡调整，基金发行颇有降温之势。9月以来至18日，共有49只主动权益类基金成立，其中不乏广发、嘉实、富国、中欧等权益投资实力突出的大型基金公司，不过，像7月和8月一样认购火爆的情形并未再现。（证券时报网）